配对交易策略与程序化交易联系紧密，盈利性能较好，具有广阔的前景。本 例梳理了目前配对交易策略的最新研究进展，详细讲解了配对交易的一般流程， 随后又从数据选取、策略选择到绩效展示与分析进行了详尽的说明，按照标准学 术规范格式展示了实证结果以及分析，并提供了相关材料的说明。 本例利用中国 A 股制造业企业的上市公司股票 2014 年-2015 年间的日收盘 价数据，对配对交易策略进行了实证。选用的配对交易策略利用了距离法选择股 票对，利用 GCR 开仓规则进行开平仓判断。实证结果表明，配对交易策略在中 国 A 股股票市场上能够获得统计上显著的利润，最终累计净值达 1.37。稳健性 检验结果表明，配对交易的盈利能力相当稳健。在一定范围内增加参与交易的股 票对数目能够改善配对交易策略的绩效，形成期和交易期的长度对配对交易策略 的绩效有着显著的影响，不同开平仓规则参数下，配对交易策略依旧是盈利的。
"
["minPrice"]=>
string(4) "0.00"
["maxPrice"]=>
string(4) "0.00"
["discountId"]=>
string(1) "0"
["images"]=>
array(3) {
["large"]=>
string(75) "http://www.chinadatacase.com/files/course/2023/05-05/16283972fd21130675.png"
["middle"]=>
string(75) "http://www.chinadatacase.com/files/course/2023/05-05/162839730db8939737.png"
["small"]=>
string(75) "http://www.chinadatacase.com/files/course/2023/05-05/1628397326d5120167.png"
}
["ratingNum"]=>
string(1) "0"
["rating"]=>
string(1) "0"
["hitNum"]=>
string(3) "419"
["hotSeq"]=>
string(1) "0"
["maxPriceObj"]=>
array(2) {
["currency"]=>
string(3) "RMB"
["amount"]=>
string(4) "0.00"
}
["minPriceObj"]=>
array(2) {
["currency"]=>
string(3) "RMB"
["amount"]=>
string(4) "0.00"
}
["minDisplayPrice"]=>
string(4) "0.00"
["maxDisplayPrice"]=>
string(4) "0.00"
["minDisplayPriceObj"]=>
array(2) {
["currency"]=>
string(3) "RMB"
["amount"]=>
string(4) "0.00"
}
["maxDisplayPriceObj"]=>
array(2) {
["currency"]=>
string(3) "RMB"
["amount"]=>
string(4) "0.00"
}
["canManage"]=>
bool(false)
["peopleShowNum"]=>
string(3) "126"
["isMember"]=>
bool(false)
["status"]=>
string(9) "published"
["orgId"]=>
string(1) "1"
["orgCode"]=>
string(2) "1."
["recommendWeight"]=>
string(1) "0"
["recommendedTime"]=>
string(1) "0"
["createdTime"]=>
string(25) "2022-07-21T19:09:04+08:00"
["updatedTime"]=>
string(25) "2025-11-16T18:23:50+08:00"
["product"]=>
array(7) {
["id"]=>
string(3) "775"
["targetType"]=>
string(6) "course"
["title"]=>
string(48) "量化投资策略设计：以配对交易为例"
["owner"]=>
string(2) "71"
["createdTime"]=>
string(10) "1658401744"
["updatedTime"]=>
string(10) "1683611368"
["target"]=>
array(17) {
["id"]=>
string(3) "812"
["type"]=>
string(6) "normal"
["title"]=>
string(48) "量化投资策略设计：以配对交易为例"
["subtitle"]=>
string(0) ""
["summary"]=>
string(1339) " 配对交易策略与程序化交易联系紧密，盈利性能较好，具有广阔的前景。本 例梳理了目前配对交易策略的最新研究进展，详细讲解了配对交易的一般流程， 随后又从数据选取、策略选择到绩效展示与分析进行了详尽的说明，按照标准学 术规范格式展示了实证结果以及分析，并提供了相关材料的说明。 本例利用中国 A 股制造业企业的上市公司股票 2014 年-2015 年间的日收盘 价数据，对配对交易策略进行了实证。选用的配对交易策略利用了距离法选择股 票对，利用 GCR 开仓规则进行开平仓判断。实证结果表明，配对交易策略在中 国 A 股股票市场上能够获得统计上显著的利润，最终累计净值达 1.37。稳健性 检验结果表明，配对交易的盈利能力相当稳健。在一定范围内增加参与交易的股 票对数目能够改善配对交易策略的绩效，形成期和交易期的长度对配对交易策略 的绩效有着显著的影响，不同开平仓规则参数下，配对交易策略依旧是盈利的。
"
["cover"]=>
array(3) {
["large"]=>
string(75) "http://www.chinadatacase.com/files/course/2023/05-05/16283972fd21130675.png"
["middle"]=>
string(75) "http://www.chinadatacase.com/files/course/2023/05-05/162839730db8939737.png"
["small"]=>
string(75) "http://www.chinadatacase.com/files/course/2023/05-05/1628397326d5120167.png"
}
["status"]=>
string(9) "published"
["studentNum"]=>
string(3) "126"
["discountType"]=>
string(8) "discount"
["discount"]=>
string(2) "10"
["minCoursePrice"]=>
string(4) "0.00"
["maxCoursePrice"]=>
string(4) "0.00"
["defaultCourseId"]=>
string(3) "815"
["productId"]=>
string(3) "775"
["goodsId"]=>
string(3) "775"
["minCoursePrice2"]=>
array(2) {
["currency"]=>
string(3) "RMB"
["amount"]=>
string(4) "0.00"
}
["maxCoursePrice2"]=>
array(2) {
["currency"]=>
string(3) "RMB"
["amount"]=>
string(4) "0.00"
}
}
}
["extensions"]=>
array(3) {
[0]=>
string(8) "teachers"
[1]=>
string(14) "recommendGoods"
[2]=>
string(10) "isFavorite"
}
["specs"]=>
array(1) {
[0]=>
array(26) {
["id"]=>
string(3) "778"
["goodsId"]=>
string(3) "775"
["targetId"]=>
string(3) "815"
["title"]=>
string(0) ""
["seq"]=>
string(1) "1"
["status"]=>
string(9) "published"
["price"]=>
string(4) "0.00"
["coinPrice"]=>
string(4) "0.00"
["usageMode"]=>
string(7) "forever"
["usageDays"]=>
string(1) "0"
["usageStartTime"]=>
string(1) "0"
["usageEndTime"]=>
string(1) "0"
["buyableStartTime"]=>
string(1) "0"
["buyableEndTime"]=>
string(1) "0"
["buyableMode"]=>
NULL
["buyable"]=>
string(1) "1"
["maxJoinNum"]=>
string(1) "0"
["services"]=>
array(0) {
}
["priceObj"]=>
array(2) {
["currency"]=>
string(3) "RMB"
["amount"]=>
string(4) "0.00"
}
["displayPrice"]=>
string(4) "0.00"
["displayPriceObj"]=>
array(2) {
["currency"]=>
string(3) "RMB"
["amount"]=>
string(4) "0.00"
}
["isMember"]=>
bool(false)
["access"]=>
array(2) {
["code"]=>
string(14) "user.not_login"
["msg"]=>
string(15) "用户未登录"
}
["hasCertificate"]=>
bool(false)
["learnUrl"]=>
string(42) "http://www.chinadatacase.com/my/course/815"
["teachers"]=>
array(1) {
[0]=>
array(6) {
["id"]=>
string(2) "71"
["nickname"]=>
string(6) "admin2"
["title"]=>
string(5) "admin"
["uuid"]=>
string(40) "0594022bb8ab8bc17c0faad10ac9e108223f750e"
["destroyed"]=>
string(1) "0"
["avatar"]=>
array(3) {
["small"]=>
string(73) "http://www.chinadatacase.com/files/user/2023/03-09/0913415c02ed921676.png"
["middle"]=>
string(73) "http://www.chinadatacase.com/files/user/2023/03-09/0913415bfc8f030926.png"
["large"]=>
string(73) "http://www.chinadatacase.com/files/user/2023/03-09/0913415bee27724865.png"
}
}
}
}
}
}
{
"i18nChapterName": "章",
"i18nUnitName": "节",
"i18nLessonName": "课时",
"i18nTaskName":"任务"
}
{
"text": {
"icon": "es-icon es-icon-graphic",
"name": "图文"
}
,
"video": {
"icon": "es-icon es-icon-video",
"name": "视频"
}
,
"audio": {
"icon": "es-icon es-icon-audio",
"name": "音频"
}
,
"live": {
"icon": "es-icon es-icon-entry-live",
"name": "直播"
}
,
"discuss": {
"icon": "es-icon es-icon-discuss",
"name": "讨论"
}
,
"flash": {
"icon": "es-icon es-icon-flash",
"name": "Flash"
}
,
"doc": {
"icon": "es-icon es-icon-document",
"name": "文档"
}
,
"ppt": {
"icon": "es-icon es-icon-ppt",
"name": "PPT"
}
,
"testpaper": {
"icon": "es-icon es-icon-examination",
"name": "考试"
}
,
"homework": {
"icon": "es-icon es-icon-task",
"name": "作业"
}
,
"exercise": {
"icon": "es-icon es-icon-exercise",
"name": "练习"
}
,
"download": {
"icon": "es-icon es-icon-downloadfile",
"name": "下载资料"
}
,
"cases": {
"icon": "es-icon es-icon-school",
"name": "实验"
}
}
1765623937
